月領 3% 要領滿 34 個月才回本：用數字拆假投資的「先讓你出金」

假投資不一定一開始就騙走全部的錢。很多人的經驗是：先投入小額，每個月真的有配息入帳，出金也成功，於是越投越多，直到某一天平台說要繳「稅金」或「保證金」才能出金。我們把常見的月報酬說法放進保證報酬檢驗器，算出「領到的配息」和「拿回本金」之間差多遠。

回本要幾個月，中途停止又虧多少

假設投入 10 萬元，對方每個月把配息發給你，平台在某個月之後停止出金：

月報酬	換算一年（複利）	領回本金要	第 3 個月停止	第 6 個月停止	第 12 個月停止
1%	12.7%	100 個月	−97,000	−94,000	−88,000
2%	26.8%	50 個月	−94,000	−88,000	−76,000
3%	42.6%	33.3 個月	−91,000	−82,000	−64,000
5%	79.6%	20 個月	−85,000	−70,000	−40,000
10%	213.8%	10 個月	−70,000	−40,000	0

表格是「只投入一次」的情況。實際上多數人會在出金成功後加碼，加碼的部分又要從頭開始領，回本時間被拉得更長。看起來報酬越高回本越快，但報酬越高也越不可能是真的：月報酬 10% 換算一年超過 200%，比波克夏 1965 到 2025 年的年化 19.7% 高出 10 倍以上。

如果平台沒有真實獲利，付給你的配息只能來自新投資人的錢，也就是龐氏結構。對經營者來說，先發 3,000 元換你加碼 30 萬，是很划算的交易。所以「出金成功」只能證明對方付得出這筆錢，不能證明錢是賺來的。

根據 165 和金管會整理的常見流程，假投資通常是：社群廣告或交友軟體認識 → 拉進 LINE 投資群組（群組裡的人都在曬獲利）→ 小額投入、順利出金 → 加碼 → 以繳稅金、保證金、洗碼量不足或帳戶異常為由拒絕出金。最後一步出現時，前面領到的錢通常遠少於投入的本金。

警政署的統計顯示，2025 年全台詐騙受理約 16.2 萬件、財損 893.26 億元。假投資過去一直是財損最大的類型，單月財損從 2024 年 8 月的 89 億元降到 2025 年 12 月的 27.96 億元（商業周刊 2026-01 報導），仍然是很大的金額。

想看真實投資的報酬會怎麼上下波動，可以看定期定額和單筆投入的比較；突然被資遣、急需用錢的時候，也最容易被「快速獲利」吸引，可以先看資遣費和失業給付能拿多少。

常見問題

投資平台讓我出金成功，代表它是真的嗎？

不代表。出金成功只表示對方付了錢給你，不表示錢來自真實獲利。用新投資人的錢支付舊投資人，正是龐氏騙局的運作方式。月領 3% 的方案，投入 10 萬元要領滿 33.3 個月才拿回本金，在那之前出金被凍結，扣掉已領的配息仍是虧損。

月報酬 3% 換算年報酬是多少？

複利換算是 42.6%，每月把配息領走的單利是 36%。波克夏 1965 到 2025 年的年化報酬是 19.7%，同期 S&P 500 含股息是 10.5%，月 3% 是波克夏的兩倍多。

平台說要先繳稅金或保證金才能出金，該繳嗎？

不要繳。165 和金管會的提醒都指出，以洗碼量不足、繳保證金、帳戶異常或稅金為由拒絕出金，是假投資的典型手法。繳了之後通常會再出現新的名目。應保留對話與匯款紀錄，撥 165 或報警。

怎麼查一個投資平台是不是合法的？

到金管會或投信投顧公會網站查詢是否為合法業者，也可以在 165 全民防騙網查詢公告的投資詐騙網站與詐騙 LINE ID。有疑問直接撥 165 反詐騙諮詢專線。